Newmont Corp. — гигант золотой промышленности. Обзор компании

Newmont Corporation, основанная в 1916 году Вильямом Бойсом Томпсоном в Нью-Йорке, на сегодняшний день является одним из крупнейших производителей золота в мире, а также добывает медь, цинк, свинец и серебро. С момента своего основания компания Newmont пережила множество этапов роста и развития. Её портфель активов базируется в выгодных горнодобывающих районах Африки, Австралии, Латинской Америки и Карибского бассейна, Северной Америки и Папуа — Новой Гвинеи. Рассмотрим структуру бизнеса компании, и рассмотрим так ли привлекательны акции Newmont Corporation для инвестиций.

График акций Newmont Corporation (тикер NEM) / Котировки

Чем занимается компания Newmont? Обзор бизнеса

Основные источники дохода Newmont Corporation — это продажа золота и других металлов. Около 88% доходов Newmont поступают от продажи золота.

Давайте рассмотрим основные сегменты бизнеса NEM:

1. Золото: В 2022 году компания добыла более 6 миллионов унций золота, что составляет около 7% от общей добычи этого металла. NEM управляет 12 рудниками по всему миру, в том числе в США, Канаде, Мексике, Доминиканской Республике, Перу. Это включает крупные операции в таких местах, как Боддингтон в Австралии, Акьем в Гане и многие другие. Золотая продукция Newmont продается различным клиентам, включая производителей ювелирных изделий, центральные банки и инвесторов.
2. Медь: Компания управляет медными рудниками наряду со своими золотыми рудниками, что способствует диверсификации ее портфеля. Медь — важный металл, используемый в различных отраслях промышленности, включая строительство, электронику и транспорт. Медная продукция Newmont продается клиентам по всему миру.
3. Другие металлы. В эту группу входят серебро, цинк, свинец и молибден. Этот сегмент бизнеса получил значительное внимание после приобретения 43.65% доли в Minera Yanacocha в феврале 2022 года. Это приобретение позволило Newmont укрепить свои позиции и расширить добычу этих металлов, особенно в регионе Латинской Америки. Основная добыча этих металлов происходит на руднике Peñasquito в Мексике.
4. Услуги: Newmont предоставляет ряд услуг, связанных с горнодобывающей деятельностью. Эти услуги включают геологоразведку, в ходе которой компания определяет потенциальные участки добычи и оценивает их экономическую жизнеспособность.

Рекомендую прочитать также:

Инвестиции в Казахстан — на перекрестке Европы и Азии

  По итогам 2023 г. Казахстан вошел в десятку стран с наибольшим объемом иностранных вложений. Ожидается, что инвестиции в Казахстан […]

История NEM

С самого начала Newmont акцентировала своё внимание на международные рынки, совершив первые значительные инвестиции в золотодобычу в 1917 году, а именно приобрела 25% акций в Англо-Американской Корпорации Южной Африки .

• В 1929 году Newmont трансформировалась в добывающую компанию, приобретя первое золотое месторождение в Калифорнии, а к 1939 году компания уже управляла 12 золотыми шахтами в Северной Америке. Кроме этого, компания развивала свои интересы в зарубежных предприятиях, в частности, в шахтах Тсумеб в Намибии и в О’Окип Коппер Компани в Южной Африке.
• В 1965 году началась добыча на месторождении Карлин в Неваде, которое стало крупнейшим открытием золота в Северной Америке в 20-м веке. Уникальность Карлина заключалась в использовании передовых технологий для извлечения золота из малозаметных частиц, что позволило шахте стать одной из самых низко затратных в мире.
• В 80-х годах Newmont успешно отразила пять попыток враждебного поглощения.
• В 1987 году, защищаясь от предложения T. Boone Pickens о покупке за 6,3 миллиарда долларов, компания выплатила специальные дивиденды акционерам на сумму 2,2 миллиарда долларов.
• В 2000 году Newmont объявила о слиянии с Battle Mountain Gold, а в 2002 году завершила приобретение Normandy Mining и Franco-Nevada, что позволило ей стать крупнейшим производителем золота в мире.
• В 2007 году компания избавилась от своих обязательств по хеджированию золота, став крупнейшим в мире производителем золота без хеджирования. Затем последовали приобретения — Miramar Mining Corporation в 2008 году и оставшаяся доля в золотом руднике Boddington от AngloGold Ashanti в 2009 году.
• В 2011 году Newmont приобрела канадскую Fronteer Gold Inc. за 2,3 миллиарда канадских долларов. Это сделало компанию вторым по величине производителем золота в мире.
• В 2017 году компания произвела 5,65 миллионов унций золота по цене 924 доллара за унцию, а в 2019 году приобрела Goldcorp за 10 миллиардов долларов.

Конкуренты Newmont Corp.

Ниже представлены основные конкуренты компании:

1. Barrick Gold Corporation — один из крупнейших конкурентов Newmont в добыче золота. Как второй по величине производитель золота в мире, Barrick также занимается добычей меди и других металлов.
2. AngloGold Ashanti Limited — компания с широким географическим охватом деятельности, занимающаяся добычей золота, и являющаяся одним из основных конкурентов Newmont в этой области. AngloGold Ashanti работает в различных странах, включая Южную Африку, Гану, Гвинею и Танзанию.
3. Kinross Gold Corporation — компания, конкурирующая с Newmont в сегменте золотодобычи, с активами и операциями в различных странах, включая США, Россию и Бразилию.
4. Goldcorp Inc. — канадская золотодобывающая компания, представляющая конкуренцию Newmont в добыче золота, особенно в Северной и Южной Америке.
5. Freeport-McMoRan Inc. — Основной конкурент Newmont в сфере добычи меди. Freeport-McMoRan также занимается добычей золота и молибдена, что делает его прямым конкурентом Newmont.
6. BHP Billiton — Один из крупнейших в мире добытчиков природных ресурсов, включая медь, железную руду и уголь, конкурирует с Newmont в добыче меди.

Рекомендую прочитать также:

ТОП-10 самых дорогих драгоценных металлов

  Драгоценные металлы всегда были объектом интереса благодаря своей редкости, уникальным свойствам и высокой стоимости. Эти материалы находят широкое применение […]

Финансовые показатели Newmont Corp.

С точки зрения финансовых показателей, компания демонстрирует сильные результаты, несмотря на некоторые трудности. В 2023 году доходы Newmont составили 11,81 миллиарда долларов, что немного ниже, чем в предыдущем году, а убытки составили 2,49 миллиарда долларов, что значительно больше, чем в 2022 году. Тем не менее, аналитики относятся к акциям компании позитивно.

Для 2024 года компания установила ряд стратегических приоритетов и ожиданий. Newmont планирует поддерживать стабильное производство золота на уровне 6,5-7 миллионов унций в год, а также увеличить добычу других металлов, таких как медь, серебро, свинец и цинк. Это важно не только для увеличения доходов компании, но и для диверсификации их деятельности.

Newmont планирует продать 6 непрофильных активов, чтобы оптимизировать свой портфель, сосредоточив внимание на золоте и меди. Ожидается, что этот стратегический шаг повысит операционную эффективность компании и увеличит прибыль. Компания взяла на себя обязательство снизить затраты и производительность на 500 миллионов долларов к концу 2025 года, что должно способствовать ее траектории роста.

.

Преимущества акций Newmont Corporation

Newmont Corporation выделяется на рынке благодаря ряду конкурентных преимуществ:

• Ведущий мировой производитель золота и других металлов: Newmont Corporation отмечена как крупнейший производитель золота в мире. Компания также играет значительную роль в добыче меди, занимая лидирующие позиции в этой сфере.
• Значительное увеличение золотых запасов: В 2023 году Newmont сообщила о резком увеличении золотых запасов на 41%, достигнув 135,9 миллионов унций золота. Это было достигнуто в значительной степени благодаря приобретению Newcrest, которое добавило в портфель компании значительные запасы золота. Особенно выделяются месторождения Lihir и Cadia, добавившие соответственно 17.5 и 14.7 миллиона унций к общим запасам.
• Укрепление позиций по другим металлам: В дополнение к золоту, компания значительно увеличила свои резервы меди до 30.1 миллиарда фунтов, что в основном связано с приобретением активов Newcrest, в том числе Cadia, Wafi-Golpu и Red Chris.
• Эффективное управление и финансовая стабильность: В 2023 году Newmont Corporation продемонстрировала впечатляющие результаты, сгенерировав 1 миллиард долларов от операционной деятельности и сообщив о свободном денежном потоке в размере 397 миллионов долларов.

Рекомендую прочитать также:

Консервативные инвестиции: путь к финансовой стабильности

  Консервативная стратегия инвестирования – попытка объединить противоположности. Консервативный инвестор пытается обеспечить максимальную надежность вложений, но при этом не сильно […]

Риски инвестиций в акции Newmont Corp

1. Зависимость от цен на золото и другие металлы: Цены на добываемые металлы подвержены значительным колебаниям, которые могут существенно повлиять на доходы компании. Например, средняя реализационная цена золота за третий квартал 2023 года составила $1,920 за унцию.
2. Управление операционными расходами: По данным за третий квартал 2023 года, затраты Newmont на добычу золота (CAS) на унцию составили $1,019, а совокупные затраты на поддержание деятельности (AISC) – $1,426 за унцию. Поддержание эффективности операционных расходов остается ключевым аспектом для поддержания прибыльности.
3. Антимонопольное регулирование и политические риски: Активы Newmont распределены по всему миру, включая Северную и Южную Америку, Африку и Австралию. Это подвергает компанию рискам, связанным с изменениями в местном законодательстве и политической ситуации, которые могут влиять на добычу и экспорт.
4. Технологические инновации и конкуренция: Технологическое развитие в горнодобывающей отрасли и конкуренция могут влиять на эффективность и стоимость производства Newmont. Компания должна постоянно инвестировать в инновации и модернизацию оборудования, чтобы оставаться конкурентоспособной.
5. Расходы и инвестиции: В третьем квартале 2023 года компания инвестировала 604 миллиона долларов в капитальные затраты, в том числе 264 миллиона в развивающиеся проекты. Эти инвестиции направлены на поддержание и расширение производственных мощностей, но также увеличивают финансовые обязательства компании.

Как инвестировать в акции Newmont Corporation

1. Через брокера: Инвестирование в акции Newmont через брокера — один из наиболее доступных и надежных методов. Рекомендуется выбирать брокера с учетом его комиссионных ставок, надежности и доступности нужных инструментов и рынков. Подойдет иностранный брокер принимающий россиян.

   Лучший иностранный брокер для граждан РФ и РБ

   

   

   Регистрация

   основано

   2007

   депозит

   от $100

   инвестиции

   Акции, ПАММ, IPO, ДУ

   кредитное плечо

   до 1:20

   bonus

   до 2000$

   demo

    

   mobile

    

   регулятор

   CySEC, ESMA

   9,9

    

    

   Обзор Отзывы
2. Инвестиции через фонды: Для диверсификации портфеля можно рассмотреть инвестиции в ETF или взаимные фонды, включающие акции Newmont. Акции Newmont Corporation включены в состав многих крупных индексных и секторных фондов. Например, они могут быть частью фондов, ориентированных на сырьевой сектор или специализированных на добыче драгоценных металлов, таких как VanEck Vectors Gold Miners ETF или SPDR Gold Trust. Вложения через эти фонды обеспечивают доступ к диверсифицированному портфелю активов в секторе добычи полезных ископаемых, снижая тем самым риски, связанные с инвестированием в отдельные акции.
3. Опционы. Данный инструмент предлагает огромные возможности для краткосрочных спекуляций. Про опционы не расскажешь в двух словах, поэтому читайте что такое опционы и как с ними работать.
4. Форекс. Позволяет спекулировать на цене акции, не приобретая ее. Это возможно благодаря такому инструменту как CFD контракты. Такой трейдинг реализуется у любого надежного форекс брокера.