Работа с БО сопряжена с большим риском по сравнению с трейдингом на Форекс. Это значит, что особый вес приобретают правила техники безопасности, в число которых входит и методика управления капиталом. Только грамотный манименеджмент на бинарных опционах может существенно улучшить результат по торговым сделкам. Также от этого зависят результаты торговли, если манименеджмент хромает, то и о стабильности придется забыть.
- Какие задачи должен решать манименеджмент в БО?
- Плавающая или фиксированная стоимость опционов?
- Размер стартового депозита
- Манименеджмент и разгон депозита
- Снижаем риск по мере нарастания убытков
- Оценивайте силу сигнала
- Когда можно увеличить риски?
- 5 ошибок трейдеров при работе с капиталом
- Заключение
Какие задачи должен решать манименеджмент в БО?
Перед тем как перейти к изучению различных приемов работы с бинарными опционами, сформулируем задачи, которые решает манименеджмент. Трейдер должен:
- Удерживать риск ниже заранее заданного предела. Исходя из этого просчитывается рабочий объем сделки с учетом результатов торговой стратегии;
- Обеспечивать стабильный рост депозита;
- Обеспечить выживаемость депозита. Этот пункт перекликается с первым – манименеджмент должен быть проработан так, чтобы неудачные периоды не становились причиной слива.
На первый взгляд все кажется простым до примитивизма – всего то и нужно, что подобрать рабочую ставку и начать торговать. На практике же вариантов манименеджмента на бинарных опционах масса и с основными мы сегодня познакомимся.
Плавающая или фиксированная стоимость опциона?
Каждый бинарный трейдер принимает уровень риска в сделке в зависимости от своего профессионализма. Профи могут и 10-20% рискнуть, если сигнал получен сильный. Но мы рассматриваем ситуацию с точки зрения новичка или трейдера, слившего депозит, и решившего заняться обучением, прежде чем снова соваться в рынок.
Поэтому придерживаемся следующих правил манименеджмента на бинарных опционах:
- в сделке не рискуем больше 5% от депозита;
- учитываем максимальную серию убыточных сделок в своей ТС и размер депозита.
Пример №1
Депозит равен $10, торгуете со ставкой в $1. В итоге не сможете придерживаться правил ММ, даже с минимальной стоимостью опциона риск по сделке составит 10%. При серии убыточных сделок риск вырастет еще больше. Если будете использовать фиксированную ставку, ситуация усугубится.
Как видите, фиксированная ставка – худшее, что может придумать новичок. Если попадете на серию убыточных сделок, то при сохранении одной и той же ставки будет расти риск из-за уменьшения депозита. В примере выше потеряли $500 из-за того, что использовали фиксированную стоимость опциона.
Пример №2
Если бы после каждой неудачной сделки пересчитывалась стоимость опциона исходя из риска в 5%, т.е. использовался бы плавающий размер опционов, то картина бы изменилась. Убыток составил уже бы не $500, а $401,26 на той же серии неудачных сделок. В процентах убыток снизился бы на 19,75%.
Пример №3
Если бы в том же примере риск составлял 2% от депозита, получили бы следующую картину.
Потери снизились до $182,93. В процентах по сравнению с фиксированной ставкой убыток снизился на 63,41%. К этому и должен стремиться новичок в бинарных опционах – торговать с минимальным риском, и на первых порах упор делать на стабильность. О величине профита подумаете потом.
Для наглядности результаты расчетов визуализируем. Как видите, плавающая ставка, рассчитываемая как процент от депозита – оптимальный вариант для новичка.
Рассчитываем стартовый депозит с учетом манименеджмента в бинарных опционах
При торговле бинарными опционам стартовый капитал рассчитывается с учетом:
- Принятого риска по сделке. Как я описывал выше, лучше взять риск в 2%, в крайнем случае не больше 5%.
- Максимальной серии убыточных сделок. Ее продолжительность выявляется на истории, чем больший отрезок изучите, тем достовернее будет результат. Желательно оставить запас на случай, если серия неудачных сделок окажется чуть больше предполагаемой.
Рассчитаем пару примеров манименеджмента на бинарных опционах с учетом вышеописанных условий. Внимательно рассмотрите эти примеры, так как они наглядно отображают всю картину.
Стартовые условия:
- пороговое значение риска по сделке – 6% от депозита;
- работа ведется с фиксированной стоимостью опциона в $1.
Нужно определить, на какой по счету неудачной сделке подряд будет превышен допустимый риск по сделке при разных стартовых депозитах. Для простоты расчетов полагаем, что убыточные сделки идут одна за одной.
Расчет показывает:
- депозит в $10 не позволяет торговать с заданными стартовыми условиями;
- при депозите в $20 уже на 5 сделке риск превысит 6%-ный барьер;
- для депозита в $30 этот порог преодолеваем уже на 15-й сделке;
- при стартовых $50 только на 35-й по счету убыточной сделке подряд превышаем 6%-ный порог.
Если еще больше ограничить риски, и задать допустимый барьер риска равный 3%, то при депозите в $50 будем иметь лимит в 17 сделок до тех пор, пока риск не станет больше 3%.
Манименеджмент и разгон депозита
Многие новички в бинарных контрактах составляют для себя такой план:
- пополню счет на небольшую сумму;
- за пару недель или даже дней разгоню депозит;
- после этого начну торговать максимально консервативно.
Проблема в том, что разгон депозита никак не сочетается с манименеджментом на бинарных опционах. Эта методика по умолчанию подразумевает большие риски, и таким образом, слить депозит можно буквально за 2-3 сделки, если торговать наобум.
Помимо риска у разгона депозита есть еще пара особенностей:
- Для успешного разгона нужна длинная серия прибыльных сделок подряд. На истории такие ситуации случаются, но в режиме реального времени сложно попасть на такой участок рынка;
- Если начало торговли выдалось удачным, то психологически сложно, по мере построения серии прибыльных сделок, продолжать торговать с крупной стоимостью опциона.
На практике чаще всего ситуация сводится к 2-м вариантам:
- Трейдер сливает депозит сразу;
- Несколько сделок закрывает с профитом, но затем парой неудачных трейдов сливает большую часть заработанного. В лучшем случае останется при своих.
И для наглядности разберем примеры.
Пример №1
Условия. С уровнем риска в 20%, 30%, 40% и 50%. Стартовый депозит составляет $100, и предполагаем, что трейдеру удалось попасть на серию из 10 прибыльных сделок подряд.
Результаты. После 10 сделок стартовые $100 превращаются в:
- $619,17 при риске в 20%;
- $1378, 58 при риске в 30%;
- $2892,55, если рисковать трейдер будет 40% в каждой сделке;
- $5766,50 при риске в 50%.
Добавьте к этому то, что 10 сделок заключить можно за пару часов (если работать с турбо опционами). При таком раскладе у новичка не хватает силы воли для соблюдения манименеджмента на бинарных опционах. Тем более, что на истории такие участки с сериями в 10+ прибыльных сделок встречаются.
Новичок видит такие фрагменты на истории, и разгон кажется очень простым. Жажда большой прибыли многих губит в итоге.
Пример №2
Теперь предположим, что винрейт на периоде разгона стартового капитала на бинарных опционах составит все же не 100%, а более близкие к реальности 70-80%. Введем 3 убыточные сделки в начале, середине и под конец периода разгона депозита.
Выше – картина, более приближенная к реальности. Например, при риске в 50% к 10-й по счету сделке депозит вырастет лишь в 6,4 раза по сравнению с ростом в 57,66 раз при серии в 10 сделок. Отметим, что при этом проблема соблюдения манименеджмента на бинарных опционах никуда не делась – риск сохранялся таким же высоким.
Добавление еще 1-2 убыточных сделок в эту серию сломает схему разгона депозита, и скорее всего депозит обнулится. Так что успешный разгон – дело случая, аналог лотереи. Новичкам рекомендуем о таких экспериментах забыть, с трезвой головой оценивать текущую ситуацию на рынке, и учиться, учиться и еще раз учиться.
Снижаем риск по мере нарастания убытков
Выше мы рассматривали варианты манименеджмента на бинарных опционах либо с постоянным риском, либо с постоянной ставкой. Оба метода могут использоваться в зависимости от подготовки и ситуации на рынке. Но есть и 3-й путь – по мере нарастания убытка уменьшать и риск по сделке. Заработок тоже снижается, но на этом этапе важнее минимизировать потери.
Эту методику есть смысл применять при ставке, отличной от минимальной, иначе не сможете уменьшать стоимость опциона.
Пример
В примере ниже стартовый депозит составляет $2000, попробуем 3 разных варианта манименеджмента на БО:
- с фиксированной ставкой в $100, что соответствует риску в 5% от стартового капитала;
- с плавающей ставкой, рассчитывающейся как 5% от капитала;
- с уменьшением ставки в 5% от депозита при каждом убытке на 25%.
Предположим, выдалась неудачная серия из 15 сделок подряд, в расчете выясним, как изменяются потери для этих вариантов ММ.
Результаты:
- ожидаемо худшим оказался итог с фиксированной ставкой. Убыток после 15-й по счету неудачной сделки составил $1500 или 75%;
- плавающая ставка дает лучший результат. Убыток снижается до $1073,42 или до 53,67%;
- снижение ставки уменьшает убыток до $394,65.
Еще нагляднее польза такого приема выглядит на графике.
Если бы снижали ставку на 25% при каждой неудачной сделке на БО, то уже к 15 трейду риск по сделке составил бы 0,11%, а на 10-й по счету неудаче он был бы равен 0,46%. Придерживаясь такой тактики слить депозит просто невозможно.
Оценивайте силу сигнала
Если Вы не торгуете бинарными опционами по сигналам какого-нибудь стрелочника, и оцениваете состояние рынка, то наверняка заметили, что сила сигналов отличается. Есть сомнительные точки входа, а есть те, в которых трейдер уверен на 99,9%.
Это учитывается в манименеджменте на опционах:
- Определите максимальный риск по сделке исходя из приведенных выше рекомендаций;
- Задайте диапазон риска на сделку, например, величина ставки составляет 1-5%;
- Для слабых точек входа, которые Вы не хотите упускать, но и сильно рисковать не хотите, задавайте риск в 1-2%. Для сильных сигналов повышайте риск до 4-5%, но не в коем-случае не больше, даже если уверены в сигнале на 100%. Рынок бинарных опционов порой непредсказуем, поэтому следуйте данным советам, и берегите свои деньги.
В числах такой подход оценить сложно, но эффект будет, Вы это сразу заметите, особенно если до этого Вы торговали бинарными опционами без какого-либо манименеджмента.
Когда с точки зрения управления капиталом стоит увеличивать риски?
Манименеджмент в бинарных опционах – гибкая вещь, и, если вы начинали торговать с риском в 1-2% из соображений надежности, это не значит, что с таким риском придется работать все время. Риск можно увеличивать после того как удостоверитесь, что стратегия работает с ожидаемым винрейтом, и депозит, который Вы закинули в самом начале, растет.
Предлагаю следующую схему:
- 2-3 месяца работаете с минимальным риском, 1-2% на сделку, не более. Если депозит стабильно растет, ставку не увеличиваете;
- Затем каждый месяц увеличивайте рабочую ставку на 1% пока не достигнете максимально допустимого значения. Все это время контролируется просадка, винрейт. Не сбрасывайте со счетов и психологическую составляющую — не садитесь за терминал в плохом расположении духа, и учитывайте любые погрешности в текущем психоэмоциональном состоянии. С ростом ставки вырастет и профит/убыток, и тогда незрелый трейдер может начать допускать ошибки.
В примере выше привязку делали ко времени торговли. Можно увеличение риска привязать к росту депозита, схема будет выглядеть так:
- С минимальным риском торгуете пока депозит не вырастет, например, на 50%;
- Как только этот порог преодолен, увеличиваете риск на 1%. В следующий раз увеличите риск на 1% после роста депозита, например, на 40% и так до тех пор, пока не выйдете на стандартный риск в 4-5%.
5 ошибок трейдеров при работе с капиталом
Совершая ошибки, приведенные ниже, вы в разы снижаете шансы на успех в трейдинге. Рекомендуем учиться на чужих ошибках и в торговле не применять следующие приемы:
- Не пытайтесь отыграться после неудачной сделки. Это автоматически сломает ваш манименеджмент на бинарных опционах, так как выплата в БО меньше 100% по сделке, то придется ставку увеличивать более чем в 2 раза, чтобы только выйти в безубыток. Относитесь к убытку как к элементу трейдинга, зафиксируйте его в дневнике трейдера, и ждите новый сигнал. Мартингейл –верный путь к сливу депозита;
Кривая показывает рост ставки для выхода в ноль + стандартный профит. Рабочая ставка $20, средний профит по сделке $16, то есть при серии убытков размер каждой последующей сделки пересчитывается так, чтобы выйти в 0 + стандартный профит в $16 - Не используйте маленький депозит. Разница между капиталом в $10 и $50 незаметна для большинства. Но при депозите в $50 Вы сможете соблюдать манименеджмент на бинарных опционах, при $10 – нет;
- Следите за винрейтом. Управление капиталом важно, но если доля положительных сделок не дотягивает до 55-60%, заработать на бинарниках Вы вряд ли сможете;
- Не выводите сразу все заработанное. Капиталу нужно давать расти, рассмотрите компромиссный вариант – обналичивайте часть заработанного. Депозит будет расти, пусть и медленнее, чем при полном реинвестировании заработанного;
- Не загоняйте себя в излишне жесткие рамки. Используйте в бинарных опционах гибкий манименеджмент с обязательной оценкой силы сигнала – это минимизирует просадку, и повышает расход.
Правила кажутся простыми, но большая часть новичков их не соблюдает, в результате чего прогорает. Причина этого – излишняя самоуверенность. Прежде чем осваивать трейдинг, нужно научить контролировать свое психоэмоциональное состояние. Это очень важно.
Заключение
Манименеджмент на бинарных опционах критически важен. Несоблюдение правил ММ может сделать убыточной даже изначально рабочую торговую стратегию. А вот грамотная работа с капиталом выводит прибыль на максимум, минимизируя при этом просадку – это важно не только для новичков.
ММ не сводится к использованию минимальной стоимости опциона. Это целый набор методик расчета риска, реинвестирования заработанного, выхода из просадки. В рамках этой статьи я осветил лишь основную часть этого вопроса. Уясните основы, и проработайте правила управления капиталом для себя с учетом особенностей вашей торговли. Правильный ММ – залог успеха в торговле не только бинарными опционами, но и на форексе.
