Акции Walt Disney — обзор развлекательного гиганта. Как инвестировать?

Walt Disney Company, основанная Уолтом и Роем Диснеями в 1923 году, является глобальным лидером в индустрии развлечений. С головным офисом в Бербанке, штат Калифорния, компания преуспела в создании одних из самых узнаваемых мультфильмов, телешоу и тематических парков в мире. Disney известна своими инновациями в области анимации, кинопроизводства и тематических парков, включая знаменитые Disneyland и Disney World. Акции Disney являются привлекательным вариантом для любых категорий инвесторов.

1. Краткая характеристика The Walt Disney Company
2. График акций Walt Disney (тикер DIS) / Котировки онлайн
3. Чем занимается компания The Walt Disney Company? Обзор бизнеса
4. История The Walt Disney Company
5. Ключевые конкуренты Disney
6. Финансовые показатели DIS
7. Преимущества Disney 
8. Риски инвестирования в компанию Walt Disney
9. Как инвестировать в акции компании Walt Disney
10. Ответы на часто задаваемые вопросы

График акций Walt Disney (тикер DIS) / Котировки онлайн

Чем занимается компания The Walt Disney Company? Обзор бизнеса

Disney уникальна тем, что она сочетает в себе разнообразные аспекты развлечений и медиа, включая кинопроизводство, телевизионные сети, тематические парки и разнообразные потребительские продукты. За десятилетия своего существования компания превратилась в многофункциональную медиа-империю с узнаваемыми по всему миру брендами и франшизами.

Основные сегменты деятельности

1. Кинопроизводство. Disney известна своими блокбастерами и фильмами, созданными такими студиями, как Pixar, Marvel Studios и Lucasfilm. Фильмы этих студий регулярно становятся хитами кассовых сборов.

• Walt Disney Pictures является основным брендом кинопроизводства Disney, специализирующимся на семейных и детских фильмах. Этот бренд ответственен за создание некоторых из самых любимых и кассовых фильмов, включая серии «Пираты Карибского моря» и «Король Лев».
• Pixar Animation Studios, приобретенная Disney в 2006 году, известна своими инновационными полнометражными анимационными фильмами. Фильмы Pixar, такие как «История игрушек», «В поисках Немо» и «Вверх», получили мировое признание и множество наград.
• Marvel Studios, приобретенная в 2009 году, преобразила кинематографическую индустрию своими супергеройскими фильмами. Киновселенная Marvel, включающая фильмы, такие как «Мстители», «Чёрная пантера» и «Железный человек», стала одной из самых кассовых франшиз в истории кино.
• Lucasfilm Ltd., приобретенная в 2012 году, является домом для культовой франшизы «Звёздные войны». Эта серия фильмов оказала огромное влияние на культуру и кинематограф и продолжает привлекать поклонников по всему миру.
• 20th Century Studios, ранее известная как 20th Century Fox, была приобретена Disney в 2019 году в рамках сделки с 21st Century Fox. Это расширило портфель Disney фильмами, такими как «Аватар», «Мертвецы не носят плаща» и «Космические войны».

2. Тематические парки. Disney управляет несколькими крупными тематическими парками по всему миру, включая Disneyland и Disney World, которые привлекают миллионы посетителей каждый год. Эти парки не только являются значительным источником дохода для компании, но и воплощают её миссию создавать «счастливейшие места на Земле».

Полный список парков включает:

• Disneyland Resort в Калифорнии
• Walt Disney World Resort во Флориде
• Tokyo Disney Resort в Японии (в сотрудничестве с Oriental Land Company)
• Disneyland Paris во Франции
• Hong Kong Disneyland Resort (в сотрудничестве с правительством Гонконга)
• Shanghai Disney Resort в Китае (в сотрудничестве с Shanghai Shendi Group)

Каждый из этих парков имеет свои уникальные тематические зоны, аттракционы, развлечения и гостиничные комплексы, ориентированные на семейный отдых.

3. Круизные линии: Disney Cruise Line предлагает семейные круизы с различными маршрутами, включая Карибский бассейн, Аляску, Европу и другие направления. На борту круизных лайнеров представлены развлечения в стиле Disney, включая тематические представления, персонажей Disney и специальные мероприятия.

4. Медиа-сети. Это один из самых значительных и доходных сегментов компании. Этот сегмент включает в себя широкий спектр телевизионных сетей, радиостанций и других медиа-платформ, предлагающих разнообразный контент для аудитории всех возрастов и интересов.

• Телевизионные и кабельные сети: ABC: Одна из трех крупнейших телевизионных сетей в США, ABC предлагает широкий спектр программирования, включая новости, развлекательные шоу, сериалы и спортивные трансляции. ESPN: Являясь ведущим спортивным каналом в мире, ESPN транслирует широкий ассортимент спортивных событий, аналитические и развлекательные программы, посвящённые спорту.
• Цифровые платформы: ABC News Live: Цифровая платформа новостей, предоставляющая круглосуточное покрытие важнейших событий в США и за рубежом.
• Радиовещание: Radio Disney: Популярная радиостанция, ориентированная на молодёжную и семейную аудиторию, вещает музыку и развлекательные программы, ориентированные на подростков и их семьи.

5. Стриминговые сервисы.

• Disney+. В 2019 году Disney запустила свою стриминговую платформу Disney+, которая быстро набрала популярность благодаря эксклюзивному контенту, включая фильмы и сериалы из вселенных Marvel и Star Wars. По данным на начало 2023 года, количество подписчиков Disney+ превысило 100 миллионов, что делает её серьёзным конкурентом на рынке стриминговых сервисов.
• ESPN+: Является дополнением к традиционному телевизионному вещанию ESPN, предлагая эксклюзивный контент, включая спортивные трансляции, документальные фильмы и оригинальные сериалы.
• Hulu: предлагает широкий спектр телепрограмм, фильмов и оригинального контента.

6. Потребительские продукты. Disney также занимается производством и продажей широкого ассортимента товаров, от игрушек до одежды, с символикой своих популярных франшиз.

По данным Standard & Poor’s, кредитный рейтинг Disney составляет «BBB+». Этот рейтинг отражает сильное финансовое положение компании и её способность выполнять долговые обязательства.

География

Основная деятельность The Walt Disney Company сосредоточена в США, однако её глобальное влияние и присутствие затрагивают многие страны по всему миру, включая тематические парки и кинопроизводство.

1. Северная Америка: В США расположены два крупнейших тематических парка: Disneyland в Калифорнии и Walt Disney World Resort во Флориде. Кроме того, Disney управляет многочисленными телевизионными каналами и киностудиями, расположенными в различных частях страны.
2. Европа: В Европе Disney имеет значительное присутствие, включая Disneyland Paris во Франции – один из самых посещаемых тематических парков в регионе. Компания также активно распространяет свои фильмы и телевизионные шоу через различные каналы в странах Европы.
3. Азия и Тихоокеанский регион: В этом регионе Disney расширяет своё влияние, особенно в таких странах, как Китай и Япония. В Японии находится Tokyo Disneyland и Tokyo DisneySea, а в Китае – Shanghai Disney Resort и Hong Kong Disneyland. Эти парки стали популярными туристическими направлениями, привлекая посетителей со всего мира.
4. Латинская Америка и Карибский бассейн: Disney продолжает расширять своё влияние в Латинской Америке, предлагая медиа-контент и развлечения, а также распространяя свои фильмы и телешоу на местных телеканалах и через стриминговые платформы.

История The Walt Disney Company

Основание и ранние годы (1923-1940 гг.)

• 1923 год: Уолт и Рой Дисней основали Disney Brothers Studio в Лос-Анджелесе, Калифорния. Их первым успешным проектом стал персонаж Освальд Удачливый Кролик.
• 1928 год: Появление Микки Мауса в мультфильме «Пароход Вилли», который стал первым синхронизированным звуковым мультфильмом.
• 1937 год: Выход первого полнометражного анимационного фильма «Белоснежка и семь гномов», который оказался кассовым хитом и заложил основу для будущих анимационных проектов.
  

Рост и расширение (1941-1999 гг.)

• 1955 год: Открытие первого тематического парка Disneyland в Анахайме, Калифорния. Это событие ознаменовало расширение Disney в индустрию развлечений.
• 1965 год: Объявление о планах постройки Walt Disney World Resort во Флориде.
• 1971 год: Открытие Walt Disney World Resort, включая Magic Kingdom, после смерти Уолта Диснея.
  
• 1983 год: Запуск первого международного тематического парка — Tokyo Disneyland в Японии.
• 1992 год: Открытие Disneyland Paris во Франции.

Современная история (2000-2023 гг.)

• 2001-2005 гг.: Расширение медиа-сетей и телевизионных каналов. Disney усиливает своё присутствие на телевизионном рынке, включая развитие кабельных сетей, таких как ABC и ESPN.
• 2006 год: Приобретение Pixar Animation Studios за $7.4 миллиарда. Это событие значительно усилило позиции Disney в индустрии анимации и расширило её портфель популярными франшизами, включая «Историю игрушек» и «В поисках Немо».
• 2009 год: Покупка Marvel Entertainment за $4 миллиарда. Это приобретение принесло Disney права на множество комиксных персонажей и заложило основу для будущих успешных кинопроектов Marvel Cinematic Universe.
  
• 2012 год: Покупка Lucasfilm и прав на франшизу «Звездные войны» за $4.05 миллиарда.
• 2015-2016 гг.: Открытие новых тематических парков и развлекательных зон, включая Shanghai Disney Resort в Китае и новую зону «Звездных войн» в существующих парках.
• 2019 год: Запуск стримингового сервиса Disney+. Сервис быстро набрал популярность благодаря эксклюзивному контенту, включая фильмы и сериалы из вселенных Marvel и Star Wars, а также оригинальные продукции Disney.
  
• 2020-2021 гг.: Адаптация к пандемии COVID-19. Disney перенесла множество кинопремьер в онлайн-формат на Disney+ и адаптировала свои парки и курорты к новым условиям безопасности.
• 2021 год: Disney+ достигает более 100 миллионов подписчиков, подтверждая своё влияние в индустрии стриминговых сервисов.
• 2022 год: Объявление о расширении тематических парков и обновлении аттракционов. Disney анонсировала планы по внедрению новых технологий, включая виртуальную и дополненную реальность, для улучшения впечатлений посетителей.
• 2023 год: Анонс расширения тематических парков и обновления аттракционов, включая использование новейших технологий виртуальной и дополненной реальности.

Ключевые конкуренты Disney

The Walt Disney Company, являясь глобальным лидером в индустрии развлечений, сталкивается с конкуренцией в различных сегментах своей деятельности, включая киностудии, тематические парки и медиа-сети:

1. WarnerMedia (AT&T). Один из крупнейших игроков в области развлечений и медиа, WarnerMedia владеет такими активами, как Warner Bros., HBO и Turner Broadcasting System. С многочисленными успешными фильмами и телешоу, компания является прямым конкурентом Disney в области кино и телевидения.
2. Universal Pictures (Comcast). Еще один крупный игрок в киноиндустрии, Universal Pictures производит фильмы и телешоу, которые конкурируют с продукцией Disney. Компания также управляет собственными тематическими парками.
3. Netflix. Ведущий стриминговый сервис, Netflix конкурирует с Disney+ в сфере цифровых подписок и оригинального контента. С огромным количеством подписчиков по всему миру, Netflix представляет значительную конкуренцию для стриминговых усилий Disney.
4. Amazon Prime Video. Частью крупной экосистемы Amazon, Prime Video предлагает широкий спектр оригинального и лицензированного контента, конкурируя за долю рынка стриминговых услуг с Disney+.
5. Sony Pictures Entertainment. Как производитель фильмов и телевизионных программ, Sony Pictures является важным конкурентом для Walt Disney Studios, предлагая широкий спектр развлекательного контента.
6. Paramount Pictures (ViacomCBS). Этот крупный игрок в киноиндустрии производит фильмы и телешоу, конкурируя с продукцией Disney, особенно в области семейного и детского контента.
7. NBCUniversal (Comcast). Управляя собственными телеканалами, киностудиями и тематическими парками, NBCUniversal представляет собой значительную конкуренцию для различных сегментов бизнеса Disney.

Рекомендую прочитать также:

Инвестиции в машины — перспективы автопрома. ТОП-компаний

  Автомобилестроительная отрасль – огромная часть экономики, включающая не только производство легковых авто, но и сельхозтехнику, строительный, специализированный транспорт. Без […]

Финансовые показатели DIS

Выручка

За последний год выручка DIS увеличилась на 7% до $88,9 млрд по сравнению с предыдущим годом. Этот рост был обусловлен несколькими факторами в различных сегментах компании.

В сегменте «Услуги» выручка выросла на 7% до $79,6 млрд. Этот рост был обусловлен в первую очередь ростом абонентской платы, которая выросла на 26% до $14,2 млрд. Это увеличение произошло за счет роста числа абонентов и более высоких тарифов. Доходы от рекламы также способствовали росту, увеличившись на 10% до $3,6 млрд. Прочие доходы, включая гонорары, полученные за программирование, увеличились на 13% до $206 млн.

В сегменте «Продукты» выручка выросла на 10% до $9,3 млрд. Этот рост был обусловлен в первую очередь увеличением объемов продаж товаров, продуктов питания и напитков в тематических парках и на курортах. Увеличение выручки от продукции было частично компенсировано неблагоприятным влиянием валютных курсов, что привело к снижению выручки от продукции на 2%.

В целом увеличение выручки можно объяснить восстановлением бизнеса компании после воздействия пандемии COVID-19. По мере ослабления ограничений и повышения доверия потребителей наблюдался рост посещаемости тематических парков, рост количества подписок на потоковую передачу и возрождение театральных релизов. Эти факторы способствовали значительному росту доходов The Walt Disney Company в последнем году.

Прибыль

В последний год прибыль Walt Disney Co (DIS) снизилась на 25% по сравнению с предыдущим годом. Снижение прибыли можно объяснить смещением потребительского поведения в сторону потоковых сервисов, влиянием пандемии COVID-19 на рекламную индустрию и работу тематических парков.

Операционная прибыль сегмента также выросла на 8%. В компании наблюдался существенный рост свободного денежного потока, составившего около 5 миллиардов долларов США, что было связано с усилиями по повышению эффективности затрат и улучшением основных финансовых результатов.

Компания также упомянула о своих планах увеличить доходы акционеров за счет дивидендов или обратного выкупа акций.

Преимущества акций Disney 

• Компания демонстрирует стабильный рост выручки на протяжении последних трех лет. С $67 млрд в 2021 году выручка выросла до $88 млрд в 2023 году. Это указывает на сильное присутствие на рынке и способность генерировать более высокие продажи. 
• Disney ожидает уверенного роста годовой операционной прибыли в своем сегменте развлечений, чему способствуют высокие показатели международных парков и Disney Cruise Line. Компания также объявила о значительных инвестициях, запланированных на следующие 10 лет для ускорения роста бизнеса в области впечатлений.
• Обширная дистрибьюторская сеть. Компания имеет сильное присутствие на нескольких каналах распространения, включая традиционные вещательные и кабельные сети, а также услуги потокового вещания, ориентированные непосредственно на потребителя. Это позволяет Disney охватить широкую аудиторию и монетизировать свой контент за счет различных источников дохода.
• Сильное портфолио знаковых брендов, включая Disney, Marvel, Pixar и Lucasfilm. Эти бренды имеют долгую историю создания высококачественного и увлекательного контента, который находит отклик у аудитории всех возрастов. Способность компании использовать эти бренды на различных платформах дает ей уникальное преимущество на рынке.
• Глобальная сеть тематических парков. Disneyland и Disney World, а также другие международные парки, такие как Disneyland Paris и Tokyo Disney Resort, привлекают миллионы посетителей ежегодно. Эти парки предлагают уникальные и захватывающие впечатления, которые конкурентам сложно повторить. По данным Themed Entertainment Association, в 2019 году Disney World привлек более 58 миллионов посетителей.
• Способность Disney создавать и монетизировать интеллектуальную собственность (ИС) является значительным конкурентным преимуществом. Компания располагает обширной библиотекой контента, включая фильмы, телешоу и персонажей, которые можно использовать на различных платформах. Это позволяет Disney получать доход за счет различных возможностей лицензирования и мерчендайзинга.

Риски инвестирования в акции Walt Disney

Walt Disney Company, будучи одним из самых узнаваемых брендов в мире развлечений, также сталкивается с рядом рисков, характерных для крупных корпораций.

1. Увеличение затрат и расходов. Общие затраты и расходы также увеличивались с годами: с $63.7 млрд в 2021 году до $79,9 млрд в 2023 году. Этот фактор может быть потенциальным риском, поскольку может повлиять на прибыльность компании, если не будет эффективно управляться. Однако, Disney сосредоточила усилия на экономии затрат и оптимизации операций для повышения эффективности. Они сократили более 8000 должностей и увеличили годовой целевой показатель эффективности общих коммерческих и административных расходов компании, а также других операционных расходов до 3 миллиардов долларов. Компания стремится достичь сокращения затрат примерно на $7,5 млрд, что будет способствовать повышению операционной рентабельности.
2. Колебания чистой прибыли. Чистая прибыль колебалась в течение последних трех лет. Она увеличилась с $2,507 млн ​​в 2021 году до $3,505 млн в 2022 году, но затем снизилася до $3,390 млн в 2023 году. 
3. Волатильность потребительского спроса: Как и всякий бизнес в сфере развлечений, Disney подвержена изменениям в предпочтениях и спросе потребителей. Например, переход аудитории к онлайн-платформам может повлиять на доходы от кабельных сетей.
4. Глобальные форс-мажоры: Например, пандемия ковид-19 привела к временному закрытию тематических парков и кинотеатров, что серьезно ударило по доходам компании в 2020 и 2021 годах.
5. Конкуренция в сфере стриминговых услуг: С ростом популярности стриминговых сервисов, таких как Netflix, Amazon Prime Video и HBO Max, Disney+ сталкивается с жесткой конкуренцией в этом секторе.
6. Регулирование и политические риски: Изменения в законодательстве, касающемся авторских прав, рекламы и конфиденциальности данных, могут повлиять на операции Disney. Политические конфликты и напряженность, например, между США и Китаем, могут оказать влияние на международные операции Disney, особенно в контексте распространения её фильмов и телепрограмм.
7. Зависимость от ключевых франшиз и талантов: Успех Disney часто зависит от популярности определенных франшиз (например, Marvel или Star Wars) и звезд, работающих в фильмах и шоу. Любые негативные события, связанные с этими активами, могут повлиять на репутацию и доходы компании.
8. Рецессионные спады в экономике. Этот риск относится к любой компании в любом секторе.

Рекомендую прочитать также:

Акции космических компаний — ТОП-10

  Космическая отрасль переживает настоящий ренессанс. От частных космических полетов до исследования дальнего космоса — возможности растут с каждым днем. […]

Как инвестировать в акции компании Walt Disney

1. Через брокера. Один из самых прямых способов приобрести акции Disney Company — через лицензированного иностранного брокера с доступом к Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE), где торгуются акции компании под тикером DIS.

   Лучший иностранный брокер для граждан РФ и РБ

   

   

   Регистрация

   основано

   2007

   депозит

   от $100

   инвестиции

   Акции, ПАММ, IPO, ДУ

   кредитное плечо

   до 1:20

   bonus

   до 2000$

   demo

    

   mobile

    

   регулятор

   CySEC, ESMA

   9,9

    

    

   Обзор Отзывы
2. Дивидендные реинвестиционные планы (DRIP). Walt Disney также предлагает DRIP, позволяющий акционерам автоматически реинвестировать полученные дивиденды в дополнительные акции. Это может быть эффективным способом для долгосрочных инвесторов увеличивать свои вложения за счет компаундинга.
3. Использование опционов. Более опытные инвесторы могут рассмотреть возможность торговли опционами на акции Disney. Этот метод подходит для тех, кто хочет использовать более сложные стратегии и готов к более высоким рискам.
4. CFD. Некоторые форекс брокеры предлагают контракты на разницу (CFD) на акции Walt Disney. Этот инструмент популярен среди трейдеров, предпочитающих краткосрочные инвестиции, но следует помнить о повышенных рисках, связанных с CFD.
   

   

   Регистрация

   основано

   2007

   депозит

   от $100

   инвестиции

   Акции, ПАММ, IPO, ДУ

   кредитное плечо

   до 1:500

   bonus

   до 2000$

   demo

    

   mobile

    

   регулятор

   CySEC, ESMA

   9,9

    

    

   Обзор Отзывы

   

   

   Регистрация

   основано

   1996

   депозит

   от $10

   инвестиции

   ПАММ, NPB Invest

   кредитное плечо

   до 1:1000

   bonus

   30-50% 100$ 500$

   demo

    

   mobile

    

   регулятор

   IFSC

   9,6

    

    

   Обзор Отзывы

   

   

   Регистрация

   основано

   1998

   депозит

   от $1

   инвестиции

   ПАММ, Fix Contracts

   кредитное плечо

   до 1:3000

   bonus

   -

   demo

    

   mobile

    

   регулятор

   FSA, TFC

   9,7

    

    

   Обзор Отзывы

   

   

   Регистрация

   основано

   2009

   депозит

   от $10

   инвестиции

   Copy FX, RAMM

   кредитное плечо

   до 1:2000

   bonus

   30$

   demo

    

   mobile

    

   регулятор

   FSC

   9,5

    

    

   Обзор Отзывы

   4

   

   Регистрация

   основано

   2007

   депозит

   от 1$

   инвестиции

   ПАММ, RAMM, БО

   кредитное плечо

   до 1:1000

   bonus

   100%

   demo

    

   mobile

    

   регулятор

   BVI FSC

   9,3

    

    

   Обзор Отзывы
5. ETF. Акции Walt Disney включены в состав многих фондов, торгующихся на бирже (ETF), таких как Vanguard Communication Services ETF или iShares U.S. Consumer Services ETF. Инвестирование в ETF позволяет диверсифицировать риски, одновременно вкладывая средства в акции Disney и других компаний из сектора услуг и коммуникаций.

Ответы на часто задаваемые вопросы

1. Вопрос: Нужно ли платить налоги с прибыли от торговли акциями Walt Disney?

Ответ: Да, налоги с прибыли от торговли акциями зависят от законодательства страны, в которой вы являетесь налогоплательщиком. Например, в России налог с прибыли от торговли акциями составляет 13%. Таким образом, если вы заработали, скажем, $1000 на акциях Walt Disney, то вам придется уплатить налог в размере $130.

2. Вопрос: Выплачивает ли Disney дивиденды своим акционерам?

Ответ: До пандемии COVID-19 Walt Disney регулярно выплачивала дивиденды. Однако в 2020 году компания приостановила выплату дивидендов, чтобы сосредоточиться на финансовом укреплении и развитии стриминговой платформы Disney+. Инвесторам рекомендуется следить за обновлениями дивидендной политики компании на официальном сайте в разделе «Investors».

3. Вопрос: Где можно найти финансовую отчетность The Walt Disney Company?

Ответ: Финансовую отчетность и другие важные документы для инвесторов The Walt Disney Company можно найти на официальном сайте компании в разделе «Investors». Здесь регулярно публикуются квартальные и годовые отчеты, а также пресс-релизы и информация для акционеров.

4. Вопрос: Как произносится «Walt Disney» на русском?

Ответ: Правильное произношение: Волт Дисней.